10月21日精选热点：半导体又传重磅利好，这些核心公司受益

10月21日半导体行业重磅利好为台积电上调全年营收指引至30%，华为概念则涉及新款可穿戴手表发布，相关核心公司有望受益。

一、半导体行业：台积电业绩超预期，行业景气度持续

• 台积电上调全年营收预期全球芯片代工龙头台积电公布三季度业绩，净利润同比大增54%，净营收超预期，先进制程营收占比进一步提升。公司上调2024年全年营收增长预期至30%（此前为24%-26%），资本支出略高于300亿美元，并明确AI需求真实存在。这一数据表明半导体行业需求强劲，尤其是高端制程领域。

• 行业景气度持续验证根据SIA数据，2024年8月全球半导体销售额达531亿美元，同比增长20.6%，创历史新高；中国半导体销售额连续10个月同比正增长，且保持两位数增幅。国金证券分析指出，半导体行业仍处于高景气度阶段，细分领域龙头公司有望持续受益

• 核心受益公司

  乐鑫科技：物联网Wi-Fi MCU通信芯片龙头，星闪联盟会员单位，参与星闪技术研发。

  恒玄科技：智能音频SoC芯片核心供应商，产品应用于耳机、智能音箱等低功耗终端。

  瑞芯微：国内SoC芯片领跑者，RK3588芯片具备替代高通、海思高端产品的能力。

二、华为概念：新款可穿戴设备发布，AI赋能终端创新

• 华为新款非凡探索手表发布华为宣布将于10月22日全场景新品发布会推出新款非凡探索手表，搭载高尔夫功能。该产品定位高端运动场景，进一步丰富华为可穿戴设备生态。

• 可穿戴设备行业前景

  技术驱动增长：山西证券认为，端侧AI技术成熟将推动可穿戴设备成为AI落地新风口，华为TruSense系统已体现头部厂商对行业的布局。

  功能集成趋势：华鑫证券指出，生成式AI与硬件结合将使智能手表集成更多AI功能（如健康监测、运动分析），开辟市场增长新路径。

• 核心受益公司

  硕贝德：华为终端天线核心供应商，产品覆盖智能穿戴领域。

  领益智造：涉及TWS耳机和智能手表业务，受益于华为生态扩张。

  蓝思科技：消费电子功能件龙头，为华为提供外观防护零部件。

三、行业逻辑总结

• 半导体：台积电业绩超预期验证行业需求复苏，AI与高端制程成为核心驱动力，关注细分领域技术领先企业。
• 华为概念：可穿戴设备与AI结合推动产品升级，华为生态链合作伙伴有望分享市场红利。